消費(fèi)金融高速馳騁，大數(shù)據(jù)風(fēng)控成保駕手段

2015年6月10日，國務(wù)院常務(wù)會(huì)議決定將消費(fèi)金融公司試點(diǎn)擴(kuò)至全國，并且鼓勵(lì)符合條件的民間資本、國內(nèi)外銀行業(yè)機(jī)構(gòu)和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)發(fā)起設(shè)立消費(fèi)金融公司，消費(fèi)金融政策限制破冰。目前市場(chǎng)上有17家持牌的消費(fèi)金融公司，其主要發(fā)起人是商業(yè)銀行，還有幾家是具有濃厚產(chǎn)業(yè)背景平臺(tái)的公司，包括電商平臺(tái)、電器、家具等具有實(shí)體產(chǎn)業(yè)資源的公司。消費(fèi)金融公司的主要業(yè)務(wù)是針對(duì)消費(fèi)形態(tài)，業(yè)務(wù)主要包括個(gè)人耐用消費(fèi)品貸款及一般用途個(gè)人消費(fèi)貸款、信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓及同業(yè)拆借、發(fā)行金融債等。

可以說，目前持牌的消費(fèi)金融公司和銀行這兩個(gè)主體是傳統(tǒng)意義上的做消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，但是在互聯(lián)網(wǎng)化電商、數(shù)據(jù)和用戶行為的遷徙下，很多線上的電商和交易平臺(tái)也逐漸衍生出了消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，比如阿里小貸以及后來并入網(wǎng)商銀行的花唄、借唄產(chǎn)品，京東的白條、金條，以及一些分期類平臺(tái)如分期樂等，加上一些從事線上零售消費(fèi)貸款的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)，消費(fèi)金融其實(shí)正在逐步突破傳統(tǒng)的機(jī)構(gòu)限制。

相對(duì)傳統(tǒng)的消費(fèi)金融機(jī)構(gòu)而言，電商、社交和其他互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)，在做消費(fèi)金融業(yè)務(wù)上最大的特征，其實(shí)是具有一定自營(yíng)產(chǎn)業(yè)化生態(tài)的大數(shù)據(jù)風(fēng)控能力，而這種大數(shù)據(jù)風(fēng)控能力將直接決定未來能否最好集合了“風(fēng)控、場(chǎng)景、資金”的互聯(lián)網(wǎng)化消費(fèi)金融。

消費(fèi)金融進(jìn)入發(fā)展中期，不良敞露成為關(guān)鍵問題

和其他具有信貸屬性的業(yè)務(wù)類似，消費(fèi)金融業(yè)務(wù)本質(zhì)上也是一種基于信用的個(gè)人融資行為，包括消費(fèi)分期和信用貸款等，并且更多時(shí)候是通過場(chǎng)景化的手段結(jié)合來實(shí)現(xiàn)風(fēng)控系統(tǒng)的對(duì)接和基于場(chǎng)景的個(gè)人信用管理。

從目前市場(chǎng)主要參與主體來看，在風(fēng)控標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)準(zhǔn)入、品牌影響和社會(huì)價(jià)值等綜合角度來看，國內(nèi)表現(xiàn)最為搶眼的應(yīng)該是持牌的消費(fèi)金融公司，其后是銀行的零售和消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，而后是一些互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)。當(dāng)然，在互聯(lián)網(wǎng)公司中，少數(shù)的如阿里、京東、網(wǎng)易等巨頭可以通過大數(shù)據(jù)風(fēng)控和基于十?dāng)?shù)年的場(chǎng)景和數(shù)據(jù)匹配來是實(shí)現(xiàn)和持牌消費(fèi)金融公司同一水準(zhǔn)的行業(yè)服務(wù)能力。

對(duì)于很多中小型互聯(lián)網(wǎng)金融類平臺(tái)的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)而言，雖然也趕上了目前消費(fèi)金融大熱潮，但是無論在場(chǎng)景、技術(shù)還是用戶、數(shù)據(jù)的把握上，以及風(fēng)控標(biāo)準(zhǔn)的審核上都還有較大的提升空間，像阿里、騰訊的網(wǎng)商銀行、微眾銀行，其不良率基本已經(jīng)保持在了1%以下，甚至最低可以達(dá)到0.3%左右，此外網(wǎng)易金融最新上線的網(wǎng)易北斗智能風(fēng)控開放平臺(tái)也通過大幅度提升貸款審批效率和業(yè)務(wù)流程，幫助中小銀行實(shí)現(xiàn)了大數(shù)據(jù)化的風(fēng)控探索(平均壞賬損失降低35%，有效提升模型風(fēng)控預(yù)測(cè)能力—提升模型預(yù)測(cè)性能60%)。

但是，對(duì)于一些中小平臺(tái)而言，可能就沒有這么幸運(yùn)了。先是曝出在一些消費(fèi)金融業(yè)務(wù)推廣上存在不規(guī)范問題，另外是在業(yè)務(wù)導(dǎo)向上片面追求規(guī)模和市場(chǎng)滲透導(dǎo)致了在風(fēng)險(xiǎn)把控上出現(xiàn)一定偏差，一些小平臺(tái)的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)不良率甚至已經(jīng)接近或者超過10%，已經(jīng)嚴(yán)重開始透支平臺(tái)的長(zhǎng)期發(fā)展能力。而從一般的信貸理論和行為分析上解釋的話，消費(fèi)金融業(yè)務(wù)應(yīng)該是一項(xiàng)更為穩(wěn)健的長(zhǎng)期信貸市場(chǎng)，通過個(gè)人經(jīng)營(yíng)、裝修、家電、數(shù)碼、旅游、婚慶等各種場(chǎng)景的穩(wěn)健消費(fèi)支出進(jìn)行消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的拓展。

消費(fèi)金融業(yè)務(wù)進(jìn)入中期，大數(shù)據(jù)風(fēng)控手段保駕護(hù)航

可以說，國內(nèi)的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)從擴(kuò)圍到參與者逐步增多到現(xiàn)在局部出現(xiàn)的失范，一定程度上也反映了消費(fèi)金融業(yè)務(wù)面臨的國內(nèi)困局：一方面業(yè)務(wù)需求增多，場(chǎng)景化植入模塊增多，另一方面是在大數(shù)據(jù)風(fēng)控實(shí)踐上還需要加強(qiáng)實(shí)踐。在這一方面，無論是國內(nèi)的一些寄希望于開拓消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的中小銀行，還是一些中小電商、社交、O2O平臺(tái)相比，開拓消費(fèi)金融業(yè)務(wù)都有很大的現(xiàn)實(shí)緊迫性。

這個(gè)時(shí)候，無論是阿里、京東還是網(wǎng)易這樣的大數(shù)據(jù)風(fēng)控工具，就具有了很好的市場(chǎng)銜接效果。螞蟻金服目前正在推動(dòng)碼云計(jì)劃：升級(jí)金融云戰(zhàn)略，通過全面整合螞蟻金服、阿里巴巴積累十余年的金融科技與服務(wù)能力，實(shí)現(xiàn)阿里金融云在基礎(chǔ)技術(shù)、金融核心服務(wù)組件和場(chǎng)景連接能力的三大升級(jí)。而京東金融的大數(shù)據(jù)風(fēng)控建立在其電商場(chǎng)景和外部的核心技術(shù)平臺(tái)合作上，希望建立一個(gè)新金融生態(tài)，載體是數(shù)據(jù)、征信和互聯(lián)網(wǎng)化風(fēng)控，實(shí)現(xiàn)賬戶、風(fēng)控與京東體系內(nèi)外場(chǎng)景的連接，未來還可以輸出這一套金融生態(tài)規(guī)則。

另外，最近上線的網(wǎng)易北斗是一款智能化、開放性的風(fēng)控平臺(tái)，通過四大用“新”和七大“賦能”實(shí)現(xiàn)了具有核心競(jìng)爭(zhēng)力的七大風(fēng)控業(yè)務(wù)模塊，并且結(jié)合反欺詐、風(fēng)控因子等場(chǎng)景應(yīng)用，引入隨機(jī)森林、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)等前沿機(jī)器學(xué)習(xí)算法進(jìn)行建模，綜合近千模型，調(diào)控?cái)?shù)萬變量，最終形成一個(gè)生態(tài)化的大數(shù)據(jù)風(fēng)控體系。網(wǎng)易北斗可以為中小微企業(yè)和個(gè)人融資服務(wù)提供獲客、征信、授信、管理和催收等多樣化的服務(wù)，可以看到，這也是在個(gè)人消費(fèi)金融市場(chǎng)的一個(gè)重磅參與者。

在12月8日舉行的網(wǎng)易金融正式上線“網(wǎng)易北斗”智能風(fēng)控開放平臺(tái)發(fā)布會(huì)上，北斗系統(tǒng)的核心風(fēng)控模塊也對(duì)外公布，可以稱為“七大”風(fēng)控模型，分別覆蓋貸前、貸中、貸后體系：貸前- 天樞體系(獲客引流模型)、天璇體系(反欺詐型模型 )、天璣體系(授信模型);貸中- 天權(quán)體系(信貸管理模型);貸后- 玉衡體系(風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警模型 )、開陽體系(云催收模型)、瑤光體系(用戶增值模型 )。

和一般的信貸模型不同的是，網(wǎng)易的這款北斗系統(tǒng)除了核心的信貸審核能力以外，還附加了天樞體系(獲客引流模型)，幫助更多的線下平臺(tái)實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)的互聯(lián)網(wǎng)化，突破地緣限制，以線上獲客成為其消費(fèi)金融、供應(yīng)鏈金融以及中小企業(yè)融資服務(wù)的新市場(chǎng)渠道。

　　盈燦咨詢與融之家于12月11日聯(lián)合發(fā)布的一份最新報(bào)告顯示，我國居民短期消費(fèi)貸款幾年一直保持20%以上的高速增長(zhǎng)，未來有望快速成長(zhǎng)為超過10萬億的市場(chǎng)。而消費(fèi)金融業(yè)務(wù)快速成長(zhǎng)的背后也帶了資產(chǎn)安全性的各種隱憂，這個(gè)時(shí)候，各種依托互聯(lián)網(wǎng)化大數(shù)據(jù)風(fēng)控的信用審核和管理工具就成為了市場(chǎng)開拓的“殺手锏”。