微眾銀行“存款”理財化 聯(lián)手國金基金或引爆騰訊大數據

2015年5月微粒貸以“15分鐘貸款流程”將微眾銀行推進大眾視線，而微粒貸的白名單機制又始終讓微眾銀行籠罩著神秘的色彩。不少人質疑其負債端資金不足，難以承受龐大的用戶借款額度。8月15日，微眾銀行獨立形態(tài)的客戶端正式上線，其運營模式逐漸露出冰山一角。

“吸收存款或許是前海微眾銀行開業(yè)后面臨的最大挑戰(zhàn)?！贝饲?，中行國際金融研究所研究員李佩珈曾這樣表示。根據深圳銀監(jiān)局的批復，前海微眾銀行的經營范圍是可以“吸收公眾主要是個人及小微企業(yè)存款”。

但是微眾銀行董事長顧敏曾在多個場合表示：微眾銀行不僅沒有網點，還要變成沒有客戶，沒有貸款，沒有存款的銀行。

事實上也確實如此。在微眾銀行新上線的APP中，包括“活期+”、“定期+”、“股票基金”的三大理財板塊。對于“活期+”，微眾銀行是這樣定位的：其是微眾銀行為用戶提供的資產增值服務。實際上，資金轉入活期+，即購買國金基金眾贏貨幣基金。這是微眾銀行與國金基金獨家定制的首只互聯(lián)網銀行基金，7日年化收益率近5.3%，1分錢起投，實時到賬。

“微眾銀行自身的定期、活期存款產品并沒有在APP中直接體現，這意味著微眾銀行無法自己沉淀低成本的存款?！倍鴮悠浠A賬戶的這只互聯(lián)網銀行基金或將逐漸承擔起吸存功能，豐富微眾銀行的負債端業(yè)務。

首只互聯(lián)網銀行基金或成微眾“吸存”利器

事實上，從各家傳統(tǒng)商業(yè)銀行的種種活期存款理財化產品，到以余額寶為代表的互聯(lián)網活期理財產品，均是以貨幣基金作為底層基金，貨基取代存款成為居民資產配置“主力”的趨勢已經形成。

而背靠騰訊的前海微眾銀行在用戶場景、產品渠道上有著巨大空間和強大優(yōu)勢，微信、QQ等都有望被整合在內。在其2015年校園招聘的宣傳語中就提到，“在中國，沒有一個企業(yè)如騰訊，可以掌握如此豐富的互聯(lián)網核心資源”。這些資源，將成為微眾銀行吸收存款的重要來源，而目前最好的工具便是這只和國金基金獨家定制的貨幣基金。

隨著微眾銀行電子賬戶刷卡消費、給他人轉賬等功能的完善，騰訊體系內的游戲、音樂、充值、購物、打車等都可以與底層的這只貨幣基金結合，甚至QQ錢包和微信錢包中的零錢，將來可以歸入囊中。

用一個賬戶打穿消費和金融，用低風險高流動性的貨幣基金去吸收“個人存款”，用類似“微粒貸”這樣的貸款產品去實現資產端的金融變現，微眾銀行在騰訊的定位逐漸清晰。

大數據的新玩法

值得關注的是，微眾銀行和國金基金聯(lián)手打造的首只互聯(lián)網銀行基金具有鮮明的互聯(lián)網金融產品特征——微眾銀行與國金基金聯(lián)手設計，以客戶為導向，通過大數據為其用戶分析及投資提供支撐。

而提供這款貨基的國金基金作為基金行業(yè)新軍，在互聯(lián)網金融方面頗有建樹。不同于大而全的傳統(tǒng)公募模式，幾年時間內就形成了互聯(lián)網金融及量化指數投資的發(fā)展戰(zhàn)略，思路清晰，追求專而精的道路。此前成立的“金騰通”貨幣基金為傭金寶賬戶保證金提供理財服務，與傭金寶一起顛覆了原有的券商模式。

可以預見的是，微眾銀行APP上線后，用戶數及規(guī)模將在短時間內爆發(fā)。隨著金融監(jiān)管政策的逐步放開，基于這只基金的用戶數據挖掘或許還能誕生一些互聯(lián)網金融新“玩法”。

以微信紅包為例，單個用戶10元20元的微信紅包余額，借助移動端的便利高效和P2P眾籌的模式，再結合國金基金互聯(lián)網金融、量化指數投資的長項，是否可能以紅包余額眾籌為來源成立一只騰訊用戶專屬的基金？

還有騰訊強大的游戲資源，通過將各種具有交易價值甚至可以變現的游戲點卡、游戲幣與國金基金的產品相結合，利用國金基金的互聯(lián)網金融運營經驗設計一款跨越虛擬世界和現實世界的金融產品……

一切想象的都可能成為現實。

在微眾銀行APP上線后，網商銀行的產品形態(tài)也逐漸浮出水面。而以業(yè)務風格靈活著稱的國金基金，已經依托微眾銀行搶得互聯(lián)網銀行活期理財的先機，讓用戶和業(yè)界驚呼的產品也許并不遙遠。